国信证券-人工智能行业专题：2025Q2海外大厂CapEx和ROIC总结梳理-250815云厂商本钱开支及业绩环境复盘。回首二季度数据，微软、Meta、亚马逊以及谷歌本钱开支同比、环比均增加，此中Meta、谷歌上调全年本钱开支预期，反映出下逛云需求加快增加。各厂商收。。。[细致]国信证券-农林牧渔行业美国农业部（USDA）月度供需演讲数据阐发专题：美国再度下调2026年牛肉产量，牛价景气估计向上-250815焦点概念 种植链农产物：豆粕短期关心商业取气候，底部看好大周期结构。 1）玉米：国内供需均衡趋于收紧，玉米价钱无望维持暖和上涨。USDA8月供需演讲估计25/26产季全。。。[细致]投资要点： 行情回首：截至2025年8月14日，近两周申万电力设备行业上涨5。47%，跑赢沪深300指数3。07个百分点，正在申万31个行业中排名第5名；申万电力设备行业本月。。。[细致]信贷受短贷冲量透支，反内卷亦压降融资空间，单据贡献次要信贷增量 7月人平易近币贷款负增500亿元，同比多减3100亿元，余额增速6。9%较6月下降0。2pct。需求尚未扩张同时。。。[细致]事项： 我们以大型银行为例，正在焦点一级本钱充脚率不变、资产布局不变、不考虑外部股权融资和其他分析收益变更的假设下，通过度析其持久ROE底部、持久风险加权资产增速程度，倒算出。。。[细致]投资要点： 房地产周概念：2025年8月8日，住房公积金办理核心发布《关于进一步优化调整本市房地产相关政策的通知》，颁布发表自2025年8月9日。。。[细致]行情回首：2025年8月1日-2025年8月14日，SW食物饮料行业指数全体上涨1。06%，板块涨幅位居申万一级行业第二十三位，跑输同期沪深300指数约1。33个百分点。细分板。。。[细致]信贷受短贷冲量透支，反内卷亦压降融资空间，单据贡献次要信贷增量 7月人平易近币贷款负增500亿元，同比多减3100亿元，需求尚未扩张同时。。。[细致]天风证券-煤炭开采行业：2012~2016年发电量取工业添加值增速取当前有何异同？-2508152025年1-6月国内规上发电量累计同比+0。8%，而2024年1-6月发电量累计同比+5。2%，年内发电量增速全体呈现较着下滑。因为第二财产为国内次要用电部分，国内规上发电量。。。[细致]东莞证券-有色金属行业双周报（2025/08/01~2025/08/14）：美联储9月降息预期再度升温，工业金属板块上扬-250815投资要点： 行情回首。截至2025年8月14日，申万有色金属行业近两周上涨7。12%，跑赢沪深300指数4。72个百分点，正在申万31个行业中排名第2名。截至2025年8月1。。。[细致]东莞证券-计较机行业双周报：GPT~5正式发布，关心AI使用及AI算力投资机缘-250815投资要点： 计较机行业指数涨跌幅及估值：申万计较机板块近2周（2025/8/1-2025/8/14）累计上涨3。17%，跑赢沪深300指数0。77个百分点，正在31个申万一级。。。[细致]投资要点： 行情回首： 机械设备本周涨跌幅：申万机械设备行业双周上涨6。72%，跑赢沪深300指数4。32个百分点，正在申万31个行业中排第3名；申万机械设备板块本月至今。。。[细致]医疗设备7月中标金额同比快速增加，环比呈现小幅波动 医疗设备7月中标总额126。43亿元，同比增加20%，投标持续回暖；1~7月·医疗设备全体中标总额967。85亿元，全体。。。[细致]慧博智能投研-玻璃基板行业深度：市场现状、成长瞻望、财产链阐发及相关企业深度梳理-250815玻璃基板劣势显著，科技巨头争相结构。玻璃基板因其低热膨缩系数、高机械强度、耐高温性、显示范畴新一代基板处理方案。英特尔率先推进玻璃基板财产化，202。。。[细致]申港证券-食物饮料行业研究周报：中报季关心报表压力和超预期带来的投资机遇-250814每周一谈：中报季关心报表压力和超预期带来的投资机遇 中报季白酒报表压力或逐渐，茅台留念酒旺销显示品牌韧性。按照wind数据，截至8月10日茅台散瓶/整箱产物。。。[细致]东吴证券-机械设备行业点评演讲：算力需求上行+新工艺出现，看好PCB设备需求持续向好-250815投资要点 算力需求上行，带动PCB财产本钱开支上行 按照IDC数据，2025Q1全球办事器发卖额达到952亿美元，同比+134。1%，估计2025年全球办事器市场规模将。。。[细致]投资要点： 行业展会接踵举办，彰显财产活力。2025年7月底，世界人工智能大会正在上海举办，60余款智能机械人集中表态。2025年8月8日-12日，世界机械会正在举办，。。。[细致]特朗普自2025年1月20日就任后，正在“美国优先”标语下，以当地财产，削减商业逆差和巩固选举支撑为托言，持续调整美国商业关税政策。叠加2022年10月7日，美国商务部工业取。。。[细致]天风证券-消费电子行业研究周报：看好232关税苹果宽免对于苹果财产链上下逛估值提振-250815232关税苹果或被宽免，看好其新品立异周期及国内供应链的成本、效率劣势。美东时间8月6日，苹果公司颁布发表，将向美国新增1000亿美元投资许诺，并发布全新美国制制打算（AMP），苹。。。[细致]液冷具备低能耗、高散热、低TCO等劣势，冷板式液冷占领支流：比拟保守风冷，液冷具备多沉劣势：1）低能耗：液冷散热手艺传热径短、换热效率高、制冷能效高，液冷手艺正在2MW机房场景。。。[细致]首页上一页下一页当前是第91页。